Die US-Börsenaufsichtsbehörde (SEC) hat am Donnerstag die Vorschriften zum Holding Foreign Companies Accountable Act (HFCAA) fertiggestellt, die es ihr ermöglichen würden, ausländische Unternehmen von amerikanischen Börsen zu streichen, wenn sie die US-Buchhaltungsvorschriften nicht einhalten und den Auskunftsersuchen von . nicht nachkommen Regulierungsbehörden.
Die beiden Parteien Rechtsvorschriften wurden in einem Gesetz unterzeichnet vom ehemaligen Präsident Donald Trump am 18. Dezember 2020, und ausländische Unternehmen aus dem US – Börsen dekotiert sehen würden , wenn sie mit der Prüfungen des Public Company Accounting Oversight Board nicht entsprechen (PCAOB) in drei aufeinander folgenden Jahren.
Es wurde verabschiedet, nachdem chinesische Aufsichtsbehörden wiederholt ausländische Aufsichtsbehörden, darunter das 2002 gegründete PCAOB, und die SEC daran gehindert hatten, vollständige Prüfungsberichte von börsennotierten Unternehmen mit Hauptsitz auf dem chinesischen Festland und in Hongkong zu prüfen , unter Berufung auf die nationale Sicherheit und den Datenschutz.
„Der Zweck besteht nicht darin, ein Unternehmen von der Liste zu nehmen, sondern China davon zu überzeugen, die Prüfungsaufsicht zuzulassen, die US-Investoren benötigen und die US-Investoren erhalten, wenn sie in US-Unternehmen oder Unternehmen in über 50 ausländischen Rechtsordnungen investieren“, sagte der Abgeordnete Brad Sherman ( D-Calif.), Co-Sponsor des Gesetzentwurfs im Repräsentantenhaus, sagte damals in einer Erklärung .
Insbesondere verlangt das Gesetz, dass von der Kommission identifizierte Emittenten der SEC Unterlagen vorlegen, die belegen, dass sie und alle für den Handel eingesetzten Briefkastenfirmen nicht im Besitz oder unter der Kontrolle einer ausländischen Regierung sind.
Diese Dokumentation umfasst den Prozentsatz der Aktien, die im Besitz einer Regierungsstelle sind, ob Regierungsstellen eine kontrollierende finanzielle Beteiligung haben und die Namen jedes Mitglieds der Kommunistischen Partei Chinas, das im Vorstand sitzt.
Die Regel gilt auch für chinesische Unternehmen, die in den Vereinigten Staaten über ein als Variable Interest Entity (VIE) bezeichnetes Vehikel notieren.
Es erlaubt der SEC auch, Unternehmen den Handel zu verbieten und sie von Börsen zu entfernen, wenn sie und ihre Wirtschaftsprüfer ihre Bücher drei Jahre in Folge nicht für US-Inspektionen öffnen.
Die Änderungen vom Donnerstag schließen die vorläufigen endgültigen Regeln ab, die die Kommission im März angenommen hat und die sich mit den Einreichungs- und Offenlegungspflichten der HFCAA befassten.
Unternehmen haben 15 Tage Zeit, um jegliche SEC-Bestimmungen anzufechten, die eine erweiterte Offenlegung erfordern, und wenn sie dies nicht tun, müssen sie die Informationen endgültig bereitstellen.
Die SEC hat bis zu drei Jahre Zeit, um Unternehmen, die sich nicht an die Regeln halten, die anfänglichen Handelsverbote zu verhängen.
„Wir haben ein grundlegendes Abkommen in unserem Wertpapiersystem, das gemäß dem Sarbanes-Oxley-Gesetz von 2002 aus dem Kongress parteiübergreifend herausgekommen ist zur Inspektion durch das PCAOB“, sagte der SEC-Vorsitzende Gary Gensler in einer Erklärung am Donnerstag.
Gensler merkte an, dass, obwohl mehr als 50 ausländische Gerichtsbarkeiten mit dem PCAOB zusammengearbeitet haben, um Inspektionen zu ermöglichen, „zwei historisch nicht: China und Hongkong“.
„Diese endgültige Regel unterstützt das vom Kongress festgelegte Mandat und bringt den Kern der Mission der SEC zum Schutz der Anleger auf den Punkt“, sagte Gensler.
Die SEC identifiziert solche Unternehmen für Geschäftsjahre, die nach dem 18. Dezember 2020 beginnen, und sie sind verpflichtet, die entsprechenden Dokumente in Jahresberichten für jedes Jahr, in dem sie identifiziert wurden, vorzulegen.
